中小銀行不良出清還在加速。從銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心（下稱“銀登中心”）的不良轉(zhuǎn)讓公告看，甘肅地區(qū)中小銀行今年較為活躍，并且出現(xiàn)了近億元的大單，引發(fā)業(yè)界關(guān)注。

據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者統(tǒng)計，今年有7家甘肅地區(qū)中小銀行在銀登中心共轉(zhuǎn)出17個個貸不良資產(chǎn)包，總額5.5億元。從交易價格看，這些不良資產(chǎn)包折價率在2.47%—20.18%之間，平均值7.63%，也就是不到一折。

這也是全國范圍的均值。多位業(yè)務(wù)人士向記者指出，今年全行業(yè)不良轉(zhuǎn)讓成交折扣率均值在7%—8%。

一位資深個貸不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)人士向記者表示，受經(jīng)濟大環(huán)境和法催、電催兩大主要處置手段收緊影響，目前不良資產(chǎn)行業(yè)更謹慎，回收效率大幅下降，預(yù)計明年資產(chǎn)成交折扣率會更低。

圖片來源：本報記者 梁遠浩 攝

甘肅地區(qū)中小銀行加速出清不良

據(jù)記者統(tǒng)計，截至12月12日，今年包括甘肅銀行、蘭州農(nóng)商行在內(nèi)的10家甘肅地區(qū)銀行在銀登中心共轉(zhuǎn)出逾20個不良資產(chǎn)包，總額7.7億元。其中個貸不良資產(chǎn)包占顯著位置，7家中小銀行共轉(zhuǎn)出17個個貸不良資產(chǎn)包，總額5.5億元，占比超七成。

這7家銀行均為農(nóng)商行，分別是靖遠農(nóng)商行、涇川農(nóng)商行、禮縣農(nóng)商行、臨洮農(nóng)商行、寧縣農(nóng)商行、永昌農(nóng)商行及西和農(nóng)商行。記者采訪獲悉，2022年底不良轉(zhuǎn)讓試點對中小行開閘后，很多中小行2023年開戶試水，跑順流程后今年加速轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn)包。

“我們?nèi)ツ曛蛔隽?單，今年做了5單，多是2000萬元上下的不良資產(chǎn)包，主要是經(jīng)營貸和消費貸，平均逾期在兩年左右，都已有人接盤?！逼渲幸患肄r(nóng)商行相關(guān)人士李軍（化名）告訴記者，在銀登網(wǎng)掛出轉(zhuǎn)讓公告后，會有資管公司、投資人來接觸，“多時會有六七家資管公司，少時一兩家也有，都是外省的?！痹撔凶罱粏尾涣假Y產(chǎn)包以11%（1.1折）的折價率轉(zhuǎn)出。

從資產(chǎn)包出包整體走勢看，下半年出包數(shù)量與總額明顯提速。具體數(shù)值為：一季度公告資產(chǎn)包數(shù)量2個，合計金額為2263萬元；二季度公告資產(chǎn)包數(shù)量為2個，合計金額為9972萬元；三季度公告資產(chǎn)包數(shù)量7個，合計金額為4.75億元；四季度截至目前公告資產(chǎn)包數(shù)量6個，合計金額為1.72億元。

“今年甘肅地區(qū)中小銀行出包較為活躍，且出現(xiàn)了近億元的大單。”一位行業(yè)人士稱。李軍表示，明年還會繼續(xù)大量地出包。

近億元資產(chǎn)包引關(guān)注

上述“近億大單”是靖遠農(nóng)商行9月掛出的一個個貸不良資產(chǎn)包。

轉(zhuǎn)讓公告顯示，該資產(chǎn)包未償本息總額0.95億元，涉及1055筆資產(chǎn)。其中未償本金0.58億元，未償利息0.37億元。未償利息如此之高，是因為該資產(chǎn)包加權(quán)平均逾期天數(shù)3849.32天，長達10年之久?！白詈笠?%左右的價格賣出了?！币晃唤咏椖咳耸客嘎丁?/p>

“當(dāng)時我們都很關(guān)注，因為上億的包比較少見，太大了，流拍風(fēng)險比較高。”李軍說道。以該行轉(zhuǎn)讓的不良資產(chǎn)包對比，普遍包含300—500筆消費貸或經(jīng)營貸，多為逾期兩年左右?！昂枚啵ㄙJ款）人之前是做生意的，還有自己生產(chǎn)經(jīng)營農(nóng)產(chǎn)品的，這兩年都外出打工去了，賺了錢再償還債務(wù)。在轉(zhuǎn)讓前，我們回收資金的手段主要就是訴訟，但貸款筆數(shù)太多了，法院也受理不過來，所以通過轉(zhuǎn)讓這樣的市場化渠道處置?！?/p>

除了大環(huán)境因素，中小銀行自身管理還需加強。業(yè)內(nèi)分析人士指出，中小銀行在借貸資質(zhì)與審查方面存在的問題不容忽視。一方面，由于審查機制不夠嚴格，一些資質(zhì)較差或還款能力不足的借款人得以輕松獲得貸款，增加了個人經(jīng)營貸不良資產(chǎn)的比例。

另一方面，信息不對稱問題也愈發(fā)凸顯，借款人可能故意隱瞞真實財務(wù)狀況或夸大經(jīng)營效益，而銀行受限于信息獲取渠道，難以準確評估借款人的還款能力。此外，行業(yè)政策調(diào)整、市場競爭加劇等因素也導(dǎo)致某些地區(qū)或行業(yè)的個體經(jīng)營戶收入下滑，還款能力減弱，從而加劇了不良貸款的產(chǎn)生。

“對此，中小銀行需要加強風(fēng)險管理和控制，提升貸款審核和貸后管理的嚴格程度，從源頭上降低不良貸款率。只有這樣，才能確保銀行的穩(wěn)健運營和持續(xù)發(fā)展?！狈治鋈耸糠Q。

折扣率“明年可能更低”

圍繞不良貸款轉(zhuǎn)讓，另一個關(guān)注熱點是折扣率，有抵押物的往往更好轉(zhuǎn)手，信用貸則普遍“賣不上價”，會以10%（即1折）以下的“骨折價”甩賣。綜合多位受訪人士提供的數(shù)據(jù)，今年全行業(yè)不良轉(zhuǎn)讓成交折扣率均值在7%—8%左右。

“現(xiàn)在一些信用貸都是線上審核放款，沒有抵押物、沒有保證人，一些逾期貸款到清收后期時，你會發(fā)現(xiàn)你的手段確實不多了，可能連找到借款人都很困難?！币晃还煞菪邢嚓P(guān)業(yè)務(wù)經(jīng)理曾對記者表示。

“（以8%為例）100塊錢的東西賣8塊錢，看上去似乎很便宜，但在不良資產(chǎn)處置行業(yè)，這8塊其實是很難賺回來的?！辟Y深個貸不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)人士張非凡向記者算了一筆處置成本的賬，假設(shè)以8元買下100元的不良資產(chǎn)包，至少要收回20元才不會虧本，因為服務(wù)資產(chǎn)處置方的電催、法催公司會拿走40%，此外還要考慮資金成本、運營成本等。

“預(yù)計明年資產(chǎn)成交折扣率會更低?！睆埛欠策M一步稱，法催、電催兩大主要處置手段這兩年都收緊了，令不良資產(chǎn)行業(yè)更謹慎，回收效率大幅下降。

法催即司法催收，是行業(yè)處置不良的一個核心手段，囊括很多細分的處置方式，例如司法調(diào)解、訴前保全、債務(wù)加入、仲裁+執(zhí)行以及傳統(tǒng)訴訟等，訴訟又分為分散式訴訟、集中式訴訟。

“按滿分制算，2018、2019年前后，法催的處置水平能打到60分；到了2021、2022年前后，法催出現(xiàn)了一些新形式，比如集中立案制，當(dāng)時很多地方興起互聯(lián)網(wǎng)法院的法催處置模式，給不良資產(chǎn)處置帶來了極大便利，法催處置水平能達到90分?！睆埛欠舱f。

但新形式也帶來新問題。根據(jù)民事訴訟法中的“協(xié)議管轄”（又稱約定管轄），當(dāng)雙方當(dāng)事人糾紛發(fā)生后，可以在書面合同中協(xié)議選擇被告住所地、合同履行地、合同簽訂地、原告住所地、標的物所在地、服務(wù)器所在地等的人民法院管轄。

“那兩年通過變相改變了約定管轄，比如債務(wù)人在北京、金融機構(gòu)在上海，但立案在新疆。我可能一共欠幾千塊，卻要跑到新疆去打官司，這種約定極大地損害了債務(wù)人正當(dāng)?shù)脑V訟權(quán)益?！睆埛欠脖硎?，2024年7月最高法出臺了一份征求意見稿點名這種行為，此后不良處置司法處置難度再次增加，處置水平回到60分甚至60分以下。同時，2023年左右最高法的多份判例也明確表明，此類管轄約定勢必造成大量的“異地”案件通過協(xié)議管轄進入約定法院，破壞正常的民事訴訟管轄公法秩序而被認定為管轄條款無效。